2019年汽车信贷渗透率达45%，中国汽车市场仍然可期

　　11月20日，21世纪经济报道中国汽车金融实验室策划梳理的《2019中国汽车金融年鉴》(以下简称《年鉴》)在2019(第十届)中国汽车金融年会上正式发布。发布现场，《中国汽车金融》主编、中国汽车金融实验室首席研究员王丹妮女士从下探、分化、破局三个维度，对2019年中国汽车行业及汽车金融行业的整体状况、特点、以及行业存在的问题和难题进行了深度剖析。

　　(图片：21世纪经济报道市场中心副总经理、《中国汽车金融》主编王丹妮女士发布《2019中国汽车金融年鉴》)

　　销量下探 未来可期

　　中美贸易战、GDP增速放缓、国五切换国六、新能源补贴退坡、一线城市饱和、银保监会严监管……在一系列因素的影响下，2019年的新车销量继续处于下探状态。

　　据中汽协数据显示，2019年1-10月，汽车产销分别完成2044.4万辆和2065.2万辆，产销量比上年同期分别下降10.4%和9.7%。新能源车方面，6月底补贴退坡带来的销售成本大幅上涨，购车消费需求不旺，叠加国六插混短缺的扰动，导致目前新能源市场仍处于退坡后的持续调整期，自7月份开始，也同样出现销量同比下滑。

　　随着中国汽车市场进入存量竞争，市场化竞争加剧等现象，汽车厂商破产、重组的消息频有爆出。由于面临汽车市场不景气的大环境，猎豹汽车、众泰汽车、华泰汽车、力帆汽车均遭遇不同程度的困境，有的换帅、降薪，有的裁员、欠薪，有的面临债务、资金双重压力，乃至濒临被重组收购的境地。

　　而在经销商集团经营层面，也出现较大转折，经营亏损、出售店面成为多家经销商集团目前的生存现状。2019年4月4日，润东汽车发布公告，拟以人民币34亿元出售56家汽车经销店;5月17日，曾经的全国汽车经销商龙头企业庞大集团提交“破产重组”申请。

　　汽车金融机构也时有合并、崩盘的消息传出。2019年5月20日，趣店宣布放弃大白汽车;7月11日，优信宣布将对公司二手车交易衍生的助贷业务与Golden Pacer进行合并升级，合并后，58仍是该公司最大股东;10月21日，弘高融资租赁宣布公司进入破产阶段。

　　不过，《年鉴》指出，2019年1-9月，中国以1837.1万辆的销量稳居各大经济体首位。通过对部分重点国家或地区的最新人均GNI(国民总收入)与千人汽车保有量数据进行对比，中国汽车金融实验室认为未来中国汽车市场仍然可期。

　　市场分化 消费升级

　　在汽车制造发生较大变化的同时，中国汽车消费也发生了巨大的变化。一方面是中国品牌占比下降，另一方面是豪华品牌增长喜人;一方面是首次购车比例下降，另一方面是再购用户消费升级明显;在信贷渗透率持续上升的同时，小镇青年也表现出对汽车信贷消费的更强意愿。

　　《年鉴》显示，进入2019年，在车市销量走低之际，中国品牌乘用车市场份额也处于持续下滑趋势，市场份额跌破40%。2019年1-10月，中国品牌乘用车共销售1717.4万辆，占比38.9%。与此同时，豪华品牌乘用车的市场份额却得到了提升，2019年上半年达到13.5%。奔驰、宝马、奥迪、雷克萨斯、沃尔沃、保时捷等豪华品牌在2019年前9个月的销量均实现了不同程度的增长，其中，雷克萨斯和英菲尼迪的同比增长甚至超过20%。中国汽车出现消费分化与消费升级的双重特征。

　　《年鉴》指出，一线城市在限购限行及高房价等客观因素影响下，新增购车比例逐年减少，主要在于置换群体，低线城市成为首购车的增长级。根据国家信息中心相关数据显示，中国乘用车市场已经进入增/换购阶段，存量之争正式开始。据国家信息中心预测，2019年我国首购车比例为57.8%，同比下降4.4%;而增/换购车比例将增长至42.2%。至2022年，我国首购车和增/换购车的比例则将分别达到45.1%和54.9%。

　　90后也开始成为汽车消费主力军，他们更加接受信贷购车和融资租赁。单纯的降价与增配已不能激发消费者的购买欲望，灵活多变的金融产品正在成为厂商们的促销利器和提高客户黏性的有力抓手，汽车金融正在成为汽车消费的新引擎。中国汽车金融实验室预测，2019年中国汽车金融渗透率或达45%。

　　机构革新 厂商破局

　　进入2019年以来，汽车金融市场争夺战愈演愈烈：

　　平安银行获得首张汽车金融牌照，中信银行探索尝试新能源汽车领域，中国银行开设国内首家“在线汽车银行”，招行信用卡打造同业内首家汽车场景连接平台……在信用卡、消费贷等个贷不良贷款压力加大的背景下，汽车金融贷款不良率相对较低，在银行看来是稀缺的优质资产;正在高速发展中的二手车金融、新能源车金融也成为银行零售转型的重要突破口。

　　汽车金融公司则在开放全品牌、二手车业务、新能源车业务、新车上市同步推金融产品、布局金融科技等方面着力。如已有过半汽车金融公司涉足二手车信贷业务，其中上汽通用金融、大众金融等还在试水多品牌二手车贷款;上汽财务、上汽通用、广汽汇理、大众金融、长安金融、宝马金融等均已开展新能源车业务。与此同时，上汽通用汽车金融还开启了数字化转型。

　　在金融科技方面，相关机构和平台也在不断通过科技驱动汽车金融效率大幅提升，如同盾科技通过外部数据服务的引入、反欺诈规则设计、信用评估模型及策略开发、风控决策管理系统应用，推动智能风控决策平台建设;京东金融车白条初审的审批结果已达毫秒级，还有自主专利的AI智能模型与生物探针等反欺诈技术;天易科技则从风控商向汽车金融全生态服务商转变，上线易车商智慧管理平台，增加4S店与车主的互动。

　　在二手车方面，为了加速国内汽车流转、刺激汽车消费，促进汽车产业结构转型升级，推进二手车出口工作，从2019年4月到10月，国家先后出台相关政策，为二手车出口提供便利措施。7月至今，优信、广东好车、澳康达、常有好车、瓜子二手车、广汇二手车、东风柳汽等企业，先后实现了国际二手车业务的首单突破。二手车出口为国内二手车打开了新的销售渠道，有望成为中国汽车产业转型新路径。

　　与此同时，厂商也在加码二手车及二手车金融。5月17日，一汽丰田在昆明召开二手车认定及表彰大会，对旗下安心二手车品牌升级进行了发布，将打造“进攻型”二手车销售体系;大众成立易手车，主要从事二手车残值保证、在线拍卖及融资租赁中介业务;继去年底的“诚新二手车”全国巡展活动后，上汽通用今年在国内率先提出了7S模块化经销商服务体系，在原有4S的基础上新增了：二手车、共享和金融服务;奇瑞汽车、广汽集团、长城汽车等多家车企，在今年从二手车出口着手二手车业务。

　　据悉，本次发布的《年鉴》是PPT版本，会后，中国汽车金融实验室将把以上内容进行详细编撰成文章，并刊印成册。

　　作为数字化智库型财经媒体领跑者，21世纪经济报道多年来一直关注中国汽车金融市场的发展和变化，2010年正式启动中国汽车金融「金引擎」促进计划，成立中国汽车金融实验室，出版《中国汽车金融》专刊，进行中国汽车消费趋势调查，成立中国汽车(金融)俱乐部和中国汽车(金融)50人论坛，致力于为推动中国汽车金融的健康发展不懈努力。

　　2014年出版国内首份关注中国汽车金融市场发展轨迹专业报告——《中国汽车金融10周年发展报告》，成为汽车金融从业人员难得的工具书;《中国汽车金融年鉴》是21世纪经济报道自2015年开始，以一年一总结的形式奉献给中国汽车金融事业的又一力作。

　　“2019(第十届)中国汽车金融年会”上还发布了《2019中国汽车消费趋势调查报告》，召开了第六届中国汽车(金融)50人论坛成员会，揭晓了2019中国汽车「金引擎」奖的评选结果，并举行了隆重的颁奖典礼。

　　了解更多中国汽车产业峰会信息，请点击2019中国汽车产业峰会活动专题：

　　https://m.21jingji.com/jujiao/getList?ztid=1011